Деньги без дураков

Сегодня мы поздравляем с днём рождения создателя и автора данного канала. Александр Юрьевич, да пребудут с вами все блага мира- физические и метафизические. Успехов и процветания во всех проектах. Мира и радости в сердце. До 120! 🎉 И немедленно выпил.(с)

Даже до моего укромного блога дошла волна про злую судьбу ЗПИФ «Альфа-Капитал Арендный поток». Напомню, это тот самый, где паи годами оценивались в 300 с лишним тысяч, но распродались по 236 тысяч. В комментах моего тг-канала народ успел заклеймить всю индустрию ЗПИФов недвижимости как заведомый скам, припомнить, что я инвестирую в фонды Паруса (про это была большая статья примерно год назад) и спросить, как мне оно? Для начала я бы сказал, что вот это настроение — все пропало, все УК жулики, все ЗПИФы скам — все-таки когнитивное искажение. Поясню на примере. Если в новостях был сюжет, что в некоей городской школе была драка, и мальчику там сломали нос, можно ли сделать вывод, что у нас ужасные криминальные школы, криминальные времена и т.д.? По мне вывод скорее обратный: школ в город много, если единичная драка такое событие — простите, у вас очень спокойный город вообще и подростки в частности. Из сотен ЗПИФов самая ужасный скам это про то, как стоимость упала даже не на треть. А главное, что дефектность именного данного ЗПИФа была очевидна заранее, профильные блогеры предупреждали, и я бы (хотя мои скиллы про другое) туда не полез, и даже мог объяснить, почему. Это все равно что из мира акций взять преддефолтное состояние какого-нибудь «Евротранса», падение на 90% с гаком «Самолета», отмену дивов в «Газпроме» или ВТБ — и сделать вывод, что фондовый рынок лохотрон. Весь и целиком. А инвестирование, особенно пассивное (к которому я довольно критичен, это способ для новичков и разумных дилетантов, не более, но и не менее) удел обреченных лохов. Местами — да, скам случается. А на долгом треке индекс все еще лучше депозитов и инфляции. Факт номер раз никак не отменяет факта два. Примерно так же и сфера ЗПИФов недвижимости. Там есть свои фонды типа «акции Газпрома», но есть и фонды типа «акции Сбербанка». Есть способы их отличать. Повторюсь, я тут не профи, но из 2-3 блогеров, чья экспертиза мне важна, можно судить, чем фонды того же «Паруса» лучше, например, средних банковских фондов вообще и «Альфы» в частности, с одних из которых и случилось позорище. Я же не спорю, что случилось, и что позорище — но я бы не возводил факт в теорию. Могу повториться, зачем мне ЗПИФ недвижимости как таковые. Моя концепция хеджа в том, что активы делятся как бы на «активные» и «защитные». Активные — это там, где твоя компетентность и ты играешь на альфу, на приз к рынку. В моем случае это отбор акций, моментум-портфели, трендовушки на валюту. И есть то, что я называю «хедж первого уровня» и «хедж второго уровня». Обязательное условие к ним, лежать не в том месте, где идет моя основная игра. Например, индексный фонд акций таковым быть не может, у меня акции место основной зарубы. Недвижимость — идеальна. Последние пару лет еще были идеальны депозиты и ОФЗ, и еще какое-то время будут, но на долгой истории — вряд ли. Ставки упадут в район инфляции, где они обычно, а налоги сделают доходность отрицательной. Остается недвижимость как класс активов. Почему бумажная, а не физическая? Во-первых, физическая уже есть, она есть по умолчанию у любого — мы все где-то живем. Во-вторых, есть такая ценная вещь, в моем случае критическая — время и силы. Я не вижу себя в мире ремонтов, потекших кранов и разборок с арендаторами. И все это максимум за 5% ренты, в то время как бумажные ЗПИФы дают сейчас примерно 10%. А свой физический ГАБ, наверное, тоже 10%, но все пугающие меня проблемы там умножены на порядок, по моим чувствам — там ад, ну а если по уму — просто не моя компетенция. Счастливому владельцу ГАБов показались бы адом мои фьючи. ...Добавлю, что это «хедж первого уровня». Риск там есть, но не более, чем риск вообще владения любой собственностью. Недостаток лишь, что это лежит тоже у брокера и на бирже, как и мои основные игрища. Хотелось бы что-то в стороне от финсистемы. Тут, полагаю, можно выбирать из физического золота, крипты и пачки долларов, кому что ближе. Или всего помаленьку.

Интервью на Базаре. Часть 2 Часть 1 Когда портфель проседает на 20–30%, включаются эмоции, которые ломают любые стратегии. Поделитесь вашим личным "холодным алгоритмом": что физически делает автор канала в день, когда всё летит в тартарары? Выключает терминал, докупает или...? Я же алгошник, все мои действия строго по алгоритму, он всегда известен заранее. И в трейдинговой части, и в активных инвестициях, и в пассивных. Торговая система будет торговаться, как и раньше, просадка в 20% это не критерий, что там сломалось. Критерий там скорее по времени в просадке, чем по ее размеру, вот пара лет в просадке — это, наверное, приговор. Портфель акций тоже не трогается, там идет ребаланс по плану, плохие бумаги продаются, хорошие докупаются. Сама доля акций, если придет время ребаланса по классам активов, скорее увеличится. Как не переживать в такие моменты? Со временем чувствительность тут стирается, человек становится стоиком: делай, что должно, и будь, что будет. Оцениваешь не результат своего портфеля в моменте, а правильность своих действий. А чтобы отвлечься, стоит вспомнить, что ты не только инвестор, но и кто-то еще. В моем случае, например, блогер, писатель, читатель. Да кто угодно. Вспомните, что кроме биржи вы еще отец или мать, шахматист, турист, огородник, и займитесь этим... Человек 10 лет откладывал в пассивный портфель и в итоге не обогнал инфляцию. Где была ошибка: в инструментах, в стратегии или в самой идее пассивного инвестирования?  Никакой ошибки тут нет. Пассивное инвестирование по определению не несет какой-то лютой доходности. Там должно быть в районе инфляции или чуть больше, если повезет. А если сильно не повезло, то даже и меньше. Если фондовый рынок не рос или плохо рос — значит, не повезло, вы на это были согласны изначально. Возможно, стоило включить в портфель больше инструментов: недвижимость, золото, облигации и т.д. Более доходным портфель от этого не станет, но более плавным, менее зависящим от рисков — это да. Мой профиль в сообществе - https://finbazar.ru/profile/Al_Silaev

Вышло мое интервью на Базаре. Поговорили о торговых системах, пассивном инвестировании, рисках, эмоциях во время просадок и том, почему иногда лучший инвестиционный совет - сначала увеличить доход. Часть 1 Если бы новый подписчик пришел и сказал: "У меня есть всего один вечер, чтобы понять суть вашего канала и не совершить глупостей на бирже", то какие 2–3 главные темы вы бы заставили его прочитать в первую очередь? За один вечер избавиться от глупостей не получится. Но за один вечер можно понять главное, про себя. Какая твоя квалификация и интерес к теме, чтобы ее повысить. Биржа — это такая игра, с большим элементом случайности, вроде покера или подкидного дурачка, а не шахмат. Но вдолгую там происходит главный процесс: перераспределение денег от слабых участников к сильным (плюс случайность, может сильно повезти или не повезти). Если квалификация нулевая и интерес слабый, то играть бессмысленно, шансы против вас. Уходите в пассивное инвестирование и все. Если квалификации нет, но интерес есть, поймите, к чему он больше, к каким инструментам — акции, облигации, недвижимость, крипта и т.д.? Также поймите, какой метод вам ближе — фундаментальный анализ, арбитраж, создание торговых систем? В ту сторону и читайте. Каждому - свое. У меня нет про недвижимость или крипту, почти нет фундаментального анализа, но есть база по торговым системам. А если у вас уже есть квалификация в некой области, то вы знаете, что делать и что читать...  Вы говорите, что в торговых системах разбираетесь сильно лучше, чем в отдельных акциях. Тогда для обычного человека без опыта - что проще и безопаснее начать: разбираться в конкретных компаниях и покупать акции, или сразу учиться строить торговые системы? И то, и другое — крайне трудоемкий процесс, давайте скажем честно. Если не готовы уделить этому хотя бы кусочек жизни, то лучший выход — купите индекс, миксуйте его с ближними облигациями в симпатичной вам пропорции, и не заморачивайтесь. Если есть интерес, желание и готовность делать работу, делайте то, что вам интересно, иначе не получится. Это все равно что давать совет «каким спортом лучше заняться, чтобы стать чемпионом». К чему душа лежит, этим и заняться.   А если вы спрашиваете, кто заработает больше — трейдер или инвестор… Кто сильнее, кит или слон? У сильных трейдеров доходность выше, чем у сильных инвесторов, просто по определению. Инвестор не может брать плечи, инвестор не может заработать на падающем рынке, и т.д. Правда, чем сильнее метод трейдинга, тем более он ограничен по ликвидности. Есть свой предел для скальпинга, для арбитража, для алго. Если мы берем Московскую биржу, то миллион долларов трейдер тут заработает быстрее, чем инвестор, а миллиард — никогда. Ну а если мы берем слабых, недоученных, перебравших с рисками… лучше быть слабым инвестором, чем слабым трейдером. Слабый инвестор получит доходность индекса или чуть меньше. Слабый трейдер может остаться вообще ни с чем.  Что вы посоветуете людям, которые живут от зарплаты до зарплаты, есть свободные 5-6 тыс рублей. Начать инвестировать прямо сейчас или жестко сфокусироваться только на росте заработка, забыв про биржу? Лучше сфокусироваться на заработке. Как говорится, из ничего — и будет ничего. Допустим, вы умеете делать прекрасную доходность в 30% годовых. Не ля-ля про нее, а действительно умеете. Это очень хороший результат, но что это будет на 5 тысяч рублей? Вот на 5 миллионов — уже интересно. Если денег нет совсем, и вы все силы бросите на изучение биржи, вы все равно не сможете с нее жить. Вам придется строить какой-то околорыночный процесс вокруг ваших знаний, иначе никак. Не хотите в околорынок, хотите просто инвестировать — тогда  надо увеличивать входящий поток. Другое дело, что какую-то минимальную подушку стоит скопить и с минимальных доходов. Но это не про богатство, это про то, чтобы исключить риск ситуативной нищеты.

Знаю, что многие из всех дочек Россетей больше всего любят Ленэнерго-преф. Судят по отчетам, прогнозам и т.д. У меня она тоже есть (и в моментум-портфелях, ибо растет как надо, и даже в фундаментальных), но… Всегда как-то хочется срезать сайз, и обычно срезаю. Чем-то напоминает мое отношение к «американским акциям через российскую биржу» до 2022 года. С отчетами и прогнозами там тоже было все хорошо. Но сайз срезать хотелось, и слава богу, что я поддаюсь таким желаниям (в отличие от желаний увеличить сайз на жадности, желание уменьшить его на страхе всегда казалось мне более почтенным). Та часть, что была на Санкт-Петербургской бирже, еще успел продать, а то, что лежало на Московской бирже, до сих пор пылится в заблоке… Так вот, возвращаясь к Лен-преф, там ровно то же чувство. Все вроде хорошо, но отчасти это сон на пороховой бочке, даже если он крепкий, это не то. Вся их цена стоит на одном пункте Устава, насколько знаю. И довольно диком, если вдуматься. Дивдоходность им искусственно завышена на порядок: префов примерно 1% от обычки, но на них приходится 10% всех дивов. Если эту волшебную дивдоходность отменят, цена падает на 90%, и не восстановится, ибо не с чего. Заметим, что если «отменят дивиденды» у Россетей-Волга или Россети Центр-Поволжье, это другое. Там цена, полагаю, упадет на 50% и потом вернется, когда вернутся дивиденды, а они скорее вернутся. А в «Ленке», если устранить аномалию Устава, они не вернутся никогда. Там небольшая вероятность, но зато чудовищного риска. Риск вижу. Никакой премии за этот риск к другим Россетям я не вижу. Все стоит на уверенности в том, что «не могут же они в самом деле». В данном случае — не могут зачеркнуть этот пункт. Давайте, положа руку на сердце: если захотят — могут. И вообще, вот эта мемная фраза «не могут же они»… сущее проклятие для риск-менеджмента. Вспомните, сколько раз так говорили, и чем это иногда кончалось. К чему это я? Нет, я не начал делать «обзоры эмитентов», мне лень и куча людей справится с этим куда лучше меня. Это скорее пример образа мысли на конкретном примере. Я, кстати, вообще ничего тут не советую касательно акций Лен-преф. Скорее всего, с ними все будет хорошо, а как с ним относиться, личное дело каждого. А вот сам по себе образ мышления — скорее правильный. Грех брать неограниченный риск даже за ограниченную премию, а уж без премии вовсе странно. Владельцы советских вкладов и фондов «Финекса» не дадут соврать.

Рубрика «вопрос-ответ». «Александр, а при тестировании стратегий на какие данные опираетесь: - только теханализ - теханализ + фундаментальный - теханализ + макроанализ и так далее?» При тестировании чисто технически очень сложно, почти невозможно опираться на фундаментальный анализ. Где бы будете брать мультипликаторы 2015 года, а тем более "макроанализ"? Хотя при сильном желании можно и мультипликаторы брать, я знаю случаи, когда брали... И даже имели какие-то валидные результаты. Но по мне - та овчинка не стоит выделки. Голая цена вполне дает пищу для построения систем. Если добавлять к ней то, что вы перечислили, это будет 90% всех усилий ради 10% дополнительного результата. И то не факт, что он будет. (Повтор)

Рубрика «Вопрос-ответ» «А у вас не бывает человеческого фактора, когда торгуете руками, а не роботом, например - пропускаете сделки, не вовремя закрываете их и т.п.?» Бывает, но редко и почти не влияет не результат. Тут главное договориться со своими внутренними тараканами, чтобы от них зависело, скажем, не более 5% того, что делается. *** «Почему имея понимание, что такое успешный алготрейдинг, в случае с акциями на споте вы выбрали только одну стратегию – Моментум (торговлю фьючами на акции тут не рассматриваем). Почему нет трендовой стратежки на акции Мосбиржи с удержанием поз в несколько дней допустим? В чем причина?» Наверное, потому, что такие стратегии уступали валютным в доходности, а моментуму - в надежности. А торговать все и сразу у меня нет ни сил, ни времени, даже если робот, это все равно требует внимания. *** «Как-то упоминали что купили фонды Паруса, коммерческая недвига, но в тоже время вы против длинных ОФЗ. Если сравнивать их в лоб, то конечно у недвижимости защита от инфляции, однако если добавить системку на валюту....она хорошо защищает от всплеска от инфляции, и тогда преимущества недвижимости уже на грани мерцания...... Длинные ОФЗ хоть под ГО берут, в отличии от фондов недвиги...» Длинные ОФЗ мне просто нельзя по идейным соображениям, много раз писал, почему, если коротко — это взятие неограниченного риска (связанного с инфляцией) за ограниченную премию. А фонды Паруса я бы не миксовал с торговыми системками, по формальным соображениям. Это изначально в разных корзинах, одни в инвесте, другие в трейдинге. Так что главный мотив удержания - диверсификация, конечно. Я из него держу даже золото, но вот коммерческая недвижимость на долгосрок куда правильнее золота, как по мне... И вот еще, поясняя ответ на ваш вопрос - я НЕ максимизирую доходность, этим многое объясняется. Если бы я максимизировал ее, все стоило бы запулить в трейдинг. Я максимизирую скорее спокойствие. *** «Если фьючерс на юань в боковике (но в рамках этого боковика есть трендовые движения вниз и вверх внутри горизонтального канала), то какое минимальное количество дней которое должен продолжаться тренд, чтобы трендовая стратегия работала и в теории приносила прибыль? То есть, если растущий тренд будет сменяться нисходящим и переодически нейтральным каждые три дня, то трендовушка ведь наверное ничего не принесет или принесет?» На этот вопрос нет корректного ответа. Смотря какое движение. Иногда один день, если он сильно ударный - весь квартал кормит. Вот если движение будет сменяться каждые три дня... Смотря какие три дня, смотря какой рисунок движения, и т.д. Понятно, что от меня хотят простого ответа, но его тут нет. Но есть мое правило: трендовушку в боковике не выключать. Обычно там становится сильно меньше сигналов, и она как бы сама впадает в спящий режим, но в любой день, если пойдет сигнал, она готовы проснуться. *** «По какой вашей стратегии низкое проскальзывание на финаме?» Справедливо общее правило: чем меньше подписчиков - тем меньше проскольз. Также важна средняя доходность сделки, поэтому, например, на "Юань в тренде" с проскользом было получше, чем на страте "Ахиллес на фьючах". Опаснее всего оно было на двух стратегиях, "Двойной размер" и "Ахиллес на фьючах". На первой дело в плечах, там не поправимо. На второй https://www.comon.ru/strategies/118415/ надеюсь его снизить в разы путем дробления сделок в новом роботе, в конце мая начал процесс, уже должно было стать получше. На днях доведу до ума окончательно.

Недавно меня спросили про ИИ в трейдинге, иду ли в ногу со временем, использую ли? Мой ответ — нет. Он вполне обоснованный, но я готов допустить, что в силу личных особенностей (консерватизм, нелюбовь к модности, недоверие к лишним агентам и звеньям в цепи, и т.д.), я вполне мог бы проспать и что-то полезное. Но сначала резоны, почему нет. Из тех экспериментов, что я видел, у нейросетей получается в трейдинге большое яркое ничего. Или можно сказать по-другому: они успешно достигли стадии среднего игрока-человека. С учетом того, что средний игрок бедолага-лудоман. Из того, что видел: например, разным моделям дают по 10 тысяч долларов и отправляют торговать на криптобиржу. Через месяц смотрят, у кого что осталось: где 7 тысяч, где 5, но, главное, ни одна модель не сдается, все преисполнены оптимизма и кучи торговых идей. Есть и логичное объяснение, почему оно так. Что делают нейросети? Они усредняют, компилируют и экстраполируют на чудовищных объемах данных, недоступных человека. Там, где этого достаточно для успеха — у них феноменальный успех. Например, в написании любой академической работы, от курсовой до докторской (увы, но средняя докторская, по крайней мере, в дисциплинах гуманитарных, из того, что я видел — это лишь большой-большой курсак, где все сводится к компиляциям и списку литературы). Более-менее у нейросеток получается писать прозу. Вот «новый роман Пелевина» еще вряд ли, разве только на пару с самим Пелевиным. Они еще недостаточно понимают, как это устроено. А вот «популярный текст на Автортудей» - вполне. Скоро 90% текстов там будет за ИИ. А вот касательно трейдинга главная проблема, что усреднять массив идей, накопленных человечеством — путь в никуда. Ибо большинство «ресурсов по трейдингу» у нашего человечества просто не релевантны. Если все это обобщить, то на выходе будет нейросеть по принципу «торгуем как инфоцыган Вася». Она скорее всего не поймет, что сам Вася не торгует вообще... Если же зайти с другой, скептической и академической стороны, там будет сомнение, что трейдинг существует вообще. Васю там вычислили, это хорошо. Но никуда особо дальше пассивного портфеля не ушли. Альфы там нет. Да и не нужна нейросеть, чтобы составить условный «пассивный портфель по Сергею Спирину». Мы же не спрашиваем, как правильно переходить улицу у чат-бота, как-то сами справляемся. Чтобы у ИИ был прорыв на бирже, он должен понять, где релевантная сторона. Допустим, понял — это в стороне статистики и торговых систем. Теперь надо эти системы как-то изобретать и тестить, исключая подгон. Вроде бы — все просто. Но вот в шахматы железяка давно лучше всех людей на земле, а здесь задача почему-то сложнее. Простой перебор всех вариантов не работает, ибо это курвафиттинг и есть. А обучиться на данных «мысли как алготрейдер» не получается, потому что на входе мусора больше, чем правды. А метода сортировки мусора, кажется, пока толком нет. Но. Я допускаю, что он таки появится. Это и будет тем часом Икс, который я бы рисковал пропустить. Пока что в большинстве мест, где большими буквами написано «трейдинг с ИИ» - сайт выглядит как замануха на хомяка. Хомяк же слышал звон, вот ему и продают «роботов» и «сигналы» в новой упаковке: стильно, модно, молодежно. 246% годовых всем желающим, почти даром, и никто не уйдет обиженным! Кстати, чтобы написать «торговые сигналы от ИИ», никакой ИИ вообще не нужен, нужен только старый добрый инфобиз Вася и немного выдумки. Раза три такое посмотришь и все, больше уже не лезет. Но где-то… ведь может случиться и по-настоящему. Так что если кто такое увидит, не стесняйтесь, делитесь. Я тут действительно ретроград. И да, использование ИИ как помощника, например, по сбору данных, по написанию кода для ваших идей — это можно, но это не то. Речь о том, чтобы торговые алгоритмы создавались ИИ если не с нуля, то по промпту, обучиться которому сильно проще, чем самому обучиться делать бэктест.

Касательно истинно защитных активов, не помню, приводил тут эту мысль или нет. Ладно, если повторюсь, не грех… Как принято считать? Что есть некие активы, защитные как бы сами по себе, по своей природе. Что там принято называть? Золото, короткие облиги и депозиты, фонды ликвидности, вот это все. Мой тезис, что степень «защитности» актива каждому будет своя. Что одному защита, то другому ой. Зависит от того, в чем находятся твои «наступательные» активы, назовем их так. Я исхожу из того, что в каких-то активах мы держим больше, потому что больше в них понимаем и имеем лучшие шансы. Например, в акциях. Но не обязательно. Есть люди, которые больше понимают в облигациях или даже в займах бизнесу (мне это темный лес, но я таких людей видел). Профессиональный спекулянт антиквариатом будет держать капитал в антиквариате. Сдающий квартиры посуточно или флиппер — в недвижимости. Даже пассивный инвестор, скорее всего, будет иметь в долгосроке какой-то свой любимый актив, скорее всего — акции или недвижимость. От того, в чем твои основные средства, зависит то, в чем должна быть твоя защита. Она должна быть в той тумбочке, что максимально далека от шкафа с основным капиталом. Базовые риски для шкафа не должны дублироваться для тумбочки. На примере. Возьмем такие привычные защиты, как физическое золото или банковский депозит. Риск физического золота — что его банально украдут, это раз. Второй риск, что владельцу надо будет покинуть страну, и это не получится сделать с куском золота, и не успеется его продать. Третий риск, что будет какая-то лютая всенародная реформа, и граждан попросят сдавать ценности (золото, как мы помним, сдавали не только при военном коммунизме, но и в США времен Рузвельта). Для антиквариата — все то же самое, помноженное на худшую ликвидность. Вот эти риски для золота небольшие, не будем нагнетать. И для большинства людей они не перечеркивают его «защитность». Кроме... тех, кто в наступательной части несет схожий риск, как наш антикварщик. Или возьмем депозиты. Главный риск — инфляция и тем более гиперинфляция. Второй риск — серийные дефолты национальных масштабов. Понятно, что инвестору в ВДО, МФО и прочие займы бизнесу — риски те же, только дефолт ему куда ближе. Накроется там, где вкладчик лишь начнет волноваться. Вот конкретно ему свою кубышку лучше кубышить не в банк, остальным можно. Недвижимость — отличный защитный актив. Кроме того, однако, кто крутит капитал во флиппинге, скупке недвиги с быстрым ремонтом и продажей, ему нужен другой риск. Таким образом, алгоритм вычисления индивидуального хеджа будет такой: 1). скажи мне, на какой поляне твой основной бой и основные деньги, 2). скажи, какой там риск, 3). а где риск совсем другой? туда и иди. Какой главный риск любого биржевика? Самый фундаментальный? Неважно даже, что он делает у брокера — держит индекс через БПИФ, сток-пикает или алготрейдит — главный риск, что навернется сама финансовая система. Торги остановят, брокер лопнет, записи в депозитариях обнулят. Маловероятно, но возможно. Никакие «фонды в ликвидности» и «короткие ОФЗ» тут не спасут, при всем моем к ним почтении. Я их тоже держу, считаю как бы за хедж, но это хедж малый и тактический. На случай, если акции падают, это защита. На случай, если падают сама биржа и финсистема, уже нет. Глобальным хеджем тут будет то, что находится за рамками финсистемы. А именно: крипта, физическое золото, недвижимость. Согласитесь, это три актива, которые редко относят к одной группе. И любители чего-то одного из этого списка редко любят все три. Но нам, прилежным инвесторам в записи на чужих компьютерах, все это подходит, они отвечает главному условию. Эти тумбочки далеки от нашего шкафа. (Повтор)

Рубрика «Вопрос - ответ» *** “Вопрос касательно вашей стратегии трендовушки: можно чуть подробнее, пожалуйста, как она работает: я думал у вас там робот по алгоритму торгует, а вы пишите, что алгоритм есть, но роботом выступаете вы. Зачем так, почему не робот, получается алготрейдинг не равно торговле роботами, в чем соль?)))” Механическая торговая система (она же алготрейдинг) — это действия строго по предварительно готовому алгоритму, вот и все. Совершенно неважно, руками там торгуется или роботом. Если роботом, тогда механическая система еще называется автоматической. Иногда робот - условие необходимо (если сделок много и они непонятно в какое время, и важно попасть ровно в это время). Если таких строгих требований нет, то можно и руками. Некоторые мои системы, например, играются только роботом, руками там не успеть. Но в Т-банке, например, моих роботов нельзя подключить к их терминалу. Но они и не нужны. В той системе, что у меня там торгуется на автоследе, спешка вообще не нужна, окно входа и выхода широкое. Желательно еще перед сделкой видеть стакан (ибо капитал уже большой), что можно только в ручном режиме. *** «А кто у вас был образцом в трейдинге?» Какие-то древние алгошники образца 2010 года: Пратрейдер, Уткин, люди с легендарного форума Паук. Если бы начинал сейчас, то учился бы, наверное, по постам Алексея Яковлева (есть в Телеграме и на Смартлабе). На том же Смартлабе неплох Дмитрий Овчинников (хоть меня и забанил), Сергей Павлов, Александр Горчаков и т.п. Наконец, в моем телеграм-чате есть замечательный Иван Казаковцев. Не скажу, что на 100% согласен со всеми его суждениями, особенно в той части, что за жизнь… Но что это крутой специалист, мне видно. Скажем так: почти все, что знаю я, знает и он. А вот наоборот — увы, нет. Его чудный мир скальпингов и арбитражей, например, мне толком не ведом. *** «Как вы относитесь к идее передачи не только мыслей, но и конкретных знаний и методик? Просто из альтруистических побуждений, чтобы создать если не армию, то отряд последователей и т.д.» Любая мысль, если она адекватна реальности - это уже передачи и знаний, и методик. Если что, у меня есть книга "Деньги без дураков", 400 страниц, 800 грамм, все и сразу. Учитывая, что живу я, мягко скажем, не с книгоиздания, вот вам и 400 страниц альтруизма. *** «Вы пишите, если блогер гордится титулом "квал", то на это ведутся только очень далекие от торговли люди. А что насчёт указания образования думаете?» Образование это уже лучше. Хотя ведь, если честно, нет такой профессии "получать прибыль на бирже", нет вуза, где этому учат. У меня формально экономическое образование, но упоминаю, только если совсем уж биографию где-то спрашивают... Хотя вот, кстати, в трейдинге - я бы счел знаком доверия, если бы человек закончил какой-нибудь элитный ТЕХНИЧЕСКИЙ вуз. По крайней мере, это повышает вероятность, что мозги там стоят на месте и человек обучен считать. *** «А можно конкретный вопрос? Пример 1. Есть две торговые системы. Обе торгуют по одинаковым индикаторам, но одна кондовая, без фильтров, всегда одинаковый сайз и правила стопа, тейка. Вторая такая же, но с фильтрами, с зависимостью сайза и стопов от фильтров. Это разные системы? Пример 2. Две системы с одинаковыми фильтрами, правилами сайза, стопа, тейка, но торгующие по разным индикаторам. Это разные системы?» Не претендую на истину, но в моей картине мира: 1. Одна система, с разными вариациями. 2. Две разные.