Сигналы для торговли

#ПАО_Московская_Биржа (#MOEX) - интересна ли для покупки? Месяц назад компания отчиталась по МСФО за 1 квартал 2026 года: ● комиссионные доходы 21,5 млрд руб. (+16,3%) ● чистый процентный доход 13,8 млрд руб. (+31,4%) ● показатель EBITDA 25 млрд руб. (+30,4%) ● операционные расходы сократились на 2,5% Отчёт отличный - после некоторого спада в 2025 году, компания начала 2026 достаточно ударно. А через 2 недели, кстати, див отсечка, доходность на уровне Сбера (чуть больше 12%). Что по технике? Буквально 4% не дошли до минимумов 2025 года. На таком шальном рынке прогнозировать всё сложнее, но как будто ниже шансов не так много. По крайней мере фундаментальных причин не вижу. Тем более, даже если на таком тотальном провале индекса ММВБ у покупателей не хватило сил его ретест этой поддержки. В общем, долгосрочно акции по текущим смотрятся интересно. Кто ищет где поставить стоп, лучше это делать под 153.

Что по доллару? В последние несколько недель часто пишу про девальвацию рубля - индекс RUSFAR в юанях проснулся после долгой спячки, нефть сильна упала, а значит самое время нашей валюте дать слабину. Что по технике? А тут картина маслом - пробили уровень 74 и полностью сформировали паттерн двойное дно с целями 76 (взяли) и 78. А вот сильно выше без отката вряд ли получится, т.к. зашли в зону ценовой перекупленности. За последний год в перегретость валютная пара входила дважды, в сентябре 2025 и марте 2026. Оба раза после этого были установлены локальные максимумы и рубль начинал укрепляться. Что делать? Локально (краткосрочно) есть смысл начинать фиксироваться. Но после потенциального ретеста 74 очень вероятно пойдём выше. Нет, речь не про 100 руб. за бакс, но в диапазон 80-85 вполне можем зайти. И, кстати, не забывайте, что с июля сократятся продажи валюты от ЦБ в рамках зеркалирования инвестиций из резервов ФНБ - сей фактор тоже не в пользу рубля, в 2024 году подобное уже проходили. В общем, локально откат очень вероятен в ближайшее время, более глобально вполне можем увидеть ретест максимумов этого года. И я лишь укрепился во мнении, которое озвучивал месяц назад, что в мае по валютным парам было установлено дно 🤝

Какие события нас ждут сегодня? Доброе утро ☕️ Х5 - ГОСА по дивидендам за 2025 год в размере 245 руб. Инарктика - ГОСА по дивидендам за 2025 год в размере 10 руб. Ренессанс - ГОСА по дивидендам за 2025 год Совкомфлот - ГОСА по дивидендам в размере 4,87 руб. Газпром - собрание акционеров ПИК - собрание акционеров Новабев - последний день с дивидендом 10 руб. Органический синтез - последний день с дивидендом 2.85 руб. на обычку и 0.25 руб. префы ————————————————————— КРЕМЛЬ СООБЩИЛ, ЧТО СЕГОДНЯ ОПУБЛИКУЕТ ЗАЯВЛЕНИЕ ПРЕЗИДЕНТА С СОВЕЩАНИЯ СОВБЕЗА Но ни вчера, ни сегодня так и не опубликовали ничего. Но рынку это не помешало устроить классическую распродажу (правда потом всё же выкупили). Самые паникеры начали прогнозировать скорую мобилизацию. Скажу так - до выборов это крайне маловероятно. Сейчас даже интернет почти перестали блокировать, хотя официальная причина, по которой это делают (БПЛА), стала гораздо более актуальной в последнее время. Так что в ближайшие 3 месяца выдыхаем, а дальше надеемся на лучшее. Всем отличной пятницы 🤝

🙏 Прошу всех, кто с небольшими портфелями (от 30.000р до 900.000р) подписаться на отдельный канал. Создан специально для Вас. Вход: https://t.me/+f-9fhfADwCllYzQy 👆Доходность за июнь уже превысила 30,15%. В июле будет новый рекорд. Так может делать каждый.

Какие акции сильнее индекса ММВБ и широкого рынка и стоит ли их покупать? 1️⃣ Сбер (#SBER) - крепкий орешек, про сильные отчёты которого знают все. Со своих максимумов не упал даже на 10%, а в середине июля предстоит див отсечка, к которой традиционно акции растут. Плюс я уже рассказывал о своей теории, что акции надолго не задерживаются ниже 300 - в прошлом году 7 раз котировки в моменте уходили ниже и все 7 раз случался достаточно быстрый выкуп. А в этом году только в январе были под этой магической ценой. Так что с учётом предстоящих дивов и ценовой перепроданности, очень высока вероятность, что и в этот раз ниже 300 акции надолго не задержатся. 2️⃣ Сургутнефтегаз префы (#SNGSP) - акции ещё даже не дошли до минимумов прошлого года в районе 36.8 руб., там моя основная цель коррекции. В последние пару недель я активно писал про девальвацию и её причины, плюс нефть упала до $75. С учётом дыры в бюджете не очень понимаю, почему рубль не уйдёт в ближайшее время на отметку 80 и выше. 3️⃣ МГКЛ (#MGKL) - а вот это прям неожиданный крепкий орешек. Акции фактически стоят на месте и умудряются периодически расти, несмотря на тотальный обвал рынка. И даже не дошли до минимумов года (см. график). Можно пошутить, что всё золото мира понесли в их ломбарды, а цыгане выстраиваются в очередь в эти заведения, как водители на заправках, но каких-то других новостей не было. Правда компания ударно отчиталась за 5 месяцев, выручка выросла в 3 раза. Так что с учётом фин результатов, шутка выше уже и не совсем шутка. Моё мнение - первых 2-х эмитентов можно смело брать в среднесрок по текущим, Мосгорломбард тоже смотрится интересно, но тут лучше подстраховаться стопом ниже 1.5 летних минимумов под 2.28 🤝

Индекс Московской Биржи (#IMOEX) - пару слов о наболевшем 😡 Если смотреть на месячный таймфрейм, то сейчас свеча близка к сентябрьской 2022 года, когда объявили мобилизацию. А поскольку до конца месяца ещё есть время, то можем и переплюнуть её. Я понимаю кучу проблем в экономике, но они появились не резко в июне, чтобы также импульсно падали, как после мобилизации. Тогда был шок, сейчас его нет. А вообще, конечно, полный треш - Путин заявляет об удвоении капитализации рынка, Силуанов говорит, что нужно вернуть доверие частных инвесторов к фондовому рынку, а по факту происходит ровно наоборот. Я всё понимаю, денег у государства сейчас нет для вливания в рынок, но вы хотя бы шорты запретите и время торгов сократите, как делают в подобных случаях в других странах. С марта какое-то беспробудное падение, уже - 23% по индексу за 4 месяца при нефти $100. Хоть бы перед выборами для приличия что-то сделали, вообще всем параллельно. Что по технике? Пришли к поддержке 2200, откуда видим попытки отскока. Перепроданность жуткая, уже даже сильнее, чем после полугодового падения в 2024 году и сейчас подходим к значениям февраля 2022 года. Это прям отличный показатель масштабов перепроданности. Поэтому тех отскок очень сильно назревает - и не на пару %, как было позавчера, а как минимум до 2375 (дно 2024 года) или даже к зоне сопротивления 2470-2500. ————————————————————— Но во всём этом мраке есть пару акций, которые выглядят сильнее широкого рынка - один эмитент так вообще крепкий орешек и даже умудряется расти на этом тонущем Титанике. Скоро подробнее расскажу о них.

Какие события нас ждут сегодня? Доброе утро ☕️ Диасофт - публикация отчетности по МСФО за 2025 финансовый год (закончившийся 31 марта 2026 г.) Московская биржа - ГОСА по дивидендам за 2025 год ДВМП - ГОСА по дивидендам за 2025 год Татнефть - ГОСА по финальным дивидендам за 2025 год в размере 11,61 руб. Мать и дитя - ГОСА по дивидендам за 4 квартал 2025 года в размере 47 руб. Софтлайн - ГОСА по дивидендам за 2025 год в размере 0,18 руб. Займер - последний день с дивидендом 11,1 руб. ————————————————— Почти случайная новость - Россия начнет импортировать бензин из Индии. Российские власти готовятся к масштабным закупкам топлива из Индии, чтобы закрыть нехватку горючего на внутреннем рынке. Пока от официальных лиц информация не подтверждена, но в целом не удивлюсь. Продаём бензин Монголии, у них на 25% он дешевле. Продаём нефть Индии, закупаем там бензин. И это кстати камень в огород одному известному инвест блогеру с кучей миллионов на счету, который доказывал, что атаки БПЛА почти никакого эффекта не несут - в июне производство бензина сократилось на 25%, НПЗ в Москве может не возобновить работу до конца года, а каждый день слышим новости об ограничениях отпуска бензина в новых субъектах. В удивительное время живём, однако. Сказали бы мне об этом лет 5 назад, покрутил бы пальцем у виска. P.S. сейчас немного мыслей по рынку накидаю, вчера опять красное заливное и повторение чёрного понедельника. Накипело из-за этого аморфного бездействия. Всем профитного дня 🤝

#ЮГК (#UGLD) - акции скоро вырастут из-за оферты нового покупателя? С четвёртой попытки государство продало свою долю в компании, которую национализировали год назад. Изначальная цена 162 млрд руб. скатилась почти в 2 раза до 93,2 млрд руб. Но суть даже не в этом, а в некоторой неопределённости в судьбе миноритариев: По идее новый владелец ЮГК, БТС-Мост Холдинг, обязан выставить миноритариям оферту по средней цене за 6 месяцев, в нашем случае это больше 70 копеек за акцию. То есть при таких вводных апсайд свыше 30%. Вижу в сети полно информации, что из-за июньского указа президента о том, что при продаже государственных активов не требуется направлять оферту акционерам, миноритариям никто не предложит выкуп акций. Эта инфа неверная - в указе Путина говорится, что при реализации госактива по ускоренной процедуре государство освобождается от обязанности выставлять оферту. БТС-Мост Холдинг - частная контора, официального отношения к государству не имеет. А значит и указ на неё не распространяется. А потому по идее должны выставить оферту по цене выше 70 копеек за акцию. Главная загвоздка заключается в том, что судя по отчётам, у БТС-Мост Холдинг банально нет объёма денежных средств для выплаты оферты. Да и в вообще контора максимально мутная - создана в 2024 году, численность по данным ФНС 1 сотрудник, уставный капитал 100 000 руб., по адресу регистрации зарегистрировано ещё 6 юр лиц, а на балансе на 31 декабря было 1,3 млрд руб. при цене покупки доли в ЮГК 93,2 млрд руб. Откуда возьмут деньги на оферту? Не кинут ли миноритариев? Будет ли делистинг? Да и есть ли у кого-то из вас доверие к такому покупателю, судя по инфе из абзаца выше? В общем, как по мне, очень мутная история. Также допускаю в мыслях, что акции сделают ретест поддержки 47 копеек, но пока всё меньше желания даже спекулировать. Про среднесрок вообще молчу, покупать акции с абсолютно непонятными рисками не лучшая затея.

#Алроса (#ALRS) - пришли к основной цели коррекции, пора покупать? Акции наконец сделали ретест исторических минимумов и взяли мой главный таргет, дальше только в рост? Начну с того, что такая слабая динамика связана в первую очередь не со слабостью рынка, а с внутренними проблемами компании. Котировки начали беспробудно падать ещё в начале прошлого года. Что по технике? Пришли к очень важному уровню (исторические минимумы) и при этом с ценовой перепроданностью уже даже на месячном таймфрейме. До этого такое было только однажды в конце 2012 года. Но тогда акционеры, видимо, готовились к концу света, который предсказывали индейцы майя, а сейчас к закату компании? У Алросы и так смутные времена из-за санкций, а тут ещё и собственное государство добивает - с сентября власти вводят пошлину в размере 8% на экспорт алмазов. Аналитики уже посчитали, что из-за этого EBITDA может упасть на 15-16% уже в 2026 году и почти на 29% в 2027‑м. Ещё в 2023 году этот показатель составлял 134.7 млрд руб., а в 2025 году рухнул до 57.8 млрд и по всей видимости такая отрицательная тенденция лишь продолжится. Частично ситуация могла бы спасти золотодобыча, но она начнётся только через 3 года, а до этого затраты на геологоразведку в размере больше 8 млрд руб. Вывод - с учётом сильнейшей за 14 лет перепроданности вполне можем вскоре получить отскок. Но после этого мой прогноз, что скорее всего увидим обновление исторических минимумов на фоне новых пошлин. Я вне позиции, но если решите поспекулировать, обязательно ставьте стоп. Акции, кстати, за 5 лет обвалились в 7 раз. Но это точно не повод даже после такой просадки покупать в среднесрок, ибо просвета в бизнесе пока не видно.

Какие события нас ждут сегодня? Доброе утро ☕️ ЭЛ5-Энерго - ГОСА О распределении прибыли по результатам 2025 года ДЭК - последний день с дивидендом 0.104 руб. Россети Юг - закрытие реестра по дивидендам 0.003 руб. ————————————————— Что по рынку? Пока всё выглядит, что отскок продолжится - но на счёт глобальной картины по одному дню рано судить. В идеале в пятницу увидеть на недельном таймфрейме длинный нижний фитиль (пока к этому всё идёт). Все прошлые развороты так и начинались, в частности в октябре 2025 и декабре 2024 г. А вообще заметил интересную тенденцию - все самые большие просадки с сильной перепроданностью случаются раз в 2 года, в пандемию 2020, в 2022, май 2024 и сейчас. А вы говорите стабильности на рынке нет. Ждём 2028? Всем профитного дня 🤝