Учимся быть богатыми

⚡️ Новые приложения для iOs вышли и у Сбера, и у Т-Банка. Скачиваем, время не теряем. Сбер Т-Банк

На закате город выглядел драматично красиво. Рынок - просто драматично. Индекс Мосбиржи пережил самое сильное дневное падение с сентября 2022 года: по итогам основной сессии 22 июня он снизился на 4,23%, до 2318 пунктов, а вечером уходил ниже 2300. На тепловой карте почти всё красное: Сбер, Газпром, Лукойл, Роснефть, ВТБ, Аэрофлот, девелоперы, металлурги. Не коррекция в одной идее, а почти фронтальная распродажа. Такие дни неприятны, но полезны: они быстро возвращают рынку память о риске. После разговоров про дешевизну, дивиденды и потенциал восстановления он наглядно демонстрирует, что цена акций - это не только фундаментал, но и настроение, ликвидность, страх и отсутствие покупателей в нужный момент. Ночь темна перед рассветом. Ждём 🌅

Вот, кстати, интервью с Михаилом Задорновым, человеком, который тоже очень твердо стоит на земле, называет вещи своими именами и, даже не будучи уже министром финансов РФ, держит в голове экономику всей страны в цифрах. Для тех, кому интересно, что будет с экономикой, долларом, нефтью и какие последствия это принесет. И кто готов напрячься, чтобы послушать настоящего эксперта. Или резюме прочитать. 📈 1. Нефть и геополитика Ситуация: Обострение на Ближнем Востоке создает для России временное окно возможностей. Цены на нефть могут вырасти, а наша нефть становится более конкурентоспособной для стран Азии. Риск: Это краткосрочный эффект. В долгосроке сохраняется главная проблема - снижение физических объемов экспорта из-за санкций и перенаправления потоков. Вывод: Резкого обвала цен на нефть в ближайшие месяцы, скорее всего, не будет, но и полагаться на "нефтяное чудо" как основной драйвер роста экономики не стоит. 💵 2. Курс рубля и доллар Миф разрушен: На курс рубля сейчас практически не влияют ни цена нефти, ни ключевая ставка. Главный фактор - торговый баланс (соотношение экспорта и импорта). Реальность: Импорт восстановился, а экспорт физически ограничен. Это создает предпосылки для ослабления рубля в среднесрочной перспективе. Что делать: Ориентироваться на фундаментальные факторы, а не на спекуляции. Крепкий рубль (ниже 90–95 за доллар) сейчас - скорее исключение, а не правило. 🏭 3. Что будет с экономикой Главная проблема: Стагфляция (сочетание спада/стагнации в отдельных отраслях с высокой инфляцией). Сильнее всего страдают обрабатывающие производства, кредитование и сектора, зависящие от импортного оборудования. Развилка для правительства: Путь А: Ужесточение денежно-кредитной политики (высокая ставка ЦБ) для борьбы с инфляцией - это риск остановки инвестиций и кредитования. Путь Б: Сокращение бюджетных расходов - без этого бороться с инфляцией бессмысленно. Прогноз ВВП: Задорнов ожидает замедление темпов роста в 2026 году по сравнению с 2024–2025. Экономика входит в фазу, где "легкого роста" за счет госзаказов больше не будет. 💰 4. Налоги и личные финансы Налоги: Повышение налогов вероятно, но не в ближайшие месяцы. Государство ищет ресурсы для выполнения социальных обязательств и расходов на оборону. Для бизнеса: Господдержка будет сокращаться и станет более целевой. Рассчитывать на широкие льготы не стоит. Для семьи: Задорнов советует подходить к бюджету консервативно - в экономике наступает период, когда сбережения будут важнее, чем наращивание долгов. Ключевой вывод Экономика подошла к точке выбора: либо продолжать наращивать госрасходы, разгоняя инфляцию и требуя новых заимствований, либо начинать структурную оптимизацию бюджета. От того, какое решение будет принято в ближайшие месяцы, зависит и курс рубля, и доступность кредитов, и реальные доходы в 2026–2027 годах.

🚨 Пора "размораживать" канал и начнем с важного-срочного - в AppStore доступно очередное обновление СберИнвестиций для iOs С практической пользой для тех, кто хочет стать и оставаться богатым, вернусь чуть позже, а пока надо обновить инфраструктуру.

🚨 Успейте скачать обновлённую версию приложения Сбера для инвестиций – Petfolio, пока его не удалили из App Store Фантазии и терпению разработчиков, вынужденных придумывать названия для новых версий банковских приложений, можно позавидовать.

🆕 Сняты ограничения на переводы иностранной валюты российскими гражданами и гражданами дружественных государств 26 сентября Банк России разместил на сайте информацию, что ограничения на перевод средств за рубеж сохраняются еще на 6 месяцев, и будут действовать с 1 октября 2025 года до 31 марта 2026 года включительно. 🕒 Однако сегодня, 5 декабря, Банк сообщил, что с 8 декабря снимает ограничения на перевод средств за рубеж для граждан России и дружественных стран — можно переводить на счета в зарубежных банках или через системы денежных переводов иностранную валюту без ограничений. Какие ограничения были установлены с 1 октября до 31 марта 2026 🪪 Граждане России и физические лица — нерезиденты из дружественных стран могут в течение месяца переводить на любые счета в зарубежных банках не более 1 млн долларов США или эквивалент в другой иностранной валюте. 💸 Лимиты на перечисления через системы денежных переводов — за месяц не более 10 тыс. долларов США или эквивалент в другой иностранной валюте. 👤 Физические лица — нерезиденты, работающие в России, могут перевести за рубеж средства в размере заработной платы. Такое право есть у представителей как дружественных, так и недружественных стран. 🔒 Сохраняется запрет на перевод средств за рубеж для не работающих в России физических лиц — нерезидентов из недружественных стран, а также для юридических лиц из таких государств. Это ограничение не касается иностранных компаний, которые находятся под контролем российских юридических или физических лиц. 💱 Банки из недружественных государств могут осуществлять переводы денежных средств в рублях с использованием корреспондентских счетов, открытых в российских кредитных организациях, если счета плательщика и получателя открыты в зарубежных банках. 👆 При этом указанные запреты и ограничения не распространяются на операции по переводу денежных средств иностранными инвесторами, которые вкладываются в российский финансовый рынок, со счетов типа «Ин» на счета за рубежом. Что меняется с 8 декабря 2025 года по 7 июня 2026 года включительно ⤵️ Отменяются: ⏩ Лимиты на переводы иностранной валюты за рубеж для граждан России и физических лиц — нерезидентов из дружественных стран. Граждане дружественных государств, как и граждане РФ, не ограничены Банком в переводах. ⏩ Лимиты на перечисления через системы денежных переводов — за месяц не более 10 тыс. долларов США или эквивалент в другой иностранной валюте. На период с 8 декабря 2025 года по 7 июня 2026 года включительно сохраняются следующие ограничения ⤵️ ⏩ Работающие в России физические лица — нерезиденты из недружественных стран могут переводить за рубеж средства только в размере заработной платы. ⏩ Не работающие в России физические лица — нерезиденты из недружественных стран, а также юридические лица из таких государств не могут переводить денежные средства за рубеж. Это ограничение не касается иностранных компаний, которые находятся под контролем российских юридических или физических лиц. При этом с 8 декабря 2025 года по 7 июня 2025 года ⤵️ ⏩ Запреты не будут распространяться на операции по переводу денежных средств иностранными инвесторами, которые вкладываются в российский финансовый рынок, со счетов типа «Ин» на счета за рубежом. ⏩ Банки из недружественных государств смогут осуществлять переводы денежных средств в рублях с использованием корреспондентских счетов, открытых в российских кредитных организациях, если счета плательщика и получателя открыты в зарубежных банках. 🔗 Остаемся на связи: info@ftl-advisers.ru @ftladvisers

Подробно про снятие ограничений на переводы за рубеж 👇🏻

📈 С начала 2025 года рубль остается одной из самых сильных мировых валют. Курс вырос с 101 до 77 рублей за доллар с начала года (укрепление на 24%). К юаню рубль укрепился с 13,7 до 10,7 за еденицу китайской валюты (на 22%). Это происходит вопреки ожиданиям рынка (и нашим в том числе). Многое прогнозировали ослабление рубля к концу года. Получилось наоборот: за последний месяц рубль вырос еще на 5–6%. 📈 Почему это произошло? 👌 Эффект «перестройки» валютного рынка после санкций. Вспомним конец 2024 года, когда валютный рынок практически парализовало. Санкции против НКЦ, «Газпромбанка» и ряда других банков сделали операции в валюте практически невозможными, что и привело к ослаблению рубля до уровня больше 100 за доллар. В 2025 году рынок адаптировался: экспортеры и импортеры работают в новых условиях, но доступ к валюте ограничен, банки в SDN-листах. Спрос на валюту структурно снижен, и это ключевой фактор текущей динамики рубля. 👌 Низкий импорт + высокие ставки = слабый спрос на валюту. Высокие процентные ставки сдерживают инвестиции и потребление, а значит — импорт. Меньше импорт — меньше и покупок валюты. 👌 Крупные продажи валюты экспортерами. В течение последних недель мы видим резкий рост оборотов в паре юань/рубль. На рынке явно присутствует крупный продавец. Скорее всего это компании под санкциям (нефтяники), возвращающие выручку в Россию. 👌 Бюджетное правило работает в сторону крепкого рубля. С 5 декабря продажи валюты из ФНБ увеличены с 9 до 14,5 млрд рублей в день. Получается парадокс — чем ниже нефтегазовые доходы, тем сильнее рубль: государству приходится продавать больше валюты для покрытия дефицита. И так практически все второе полугодие 2025. 📈 Что дальше? Сегодняшняя отмена лимитов на переводы валюты за рубеж — яркое подтверждение: власти недовольны крепким курсом, но вмешиваться в рынок ЦБ не планирует — об этом регулярно говорит Эльвира Набиуллина. Из-за санкций эффект от этого решения будет минимальным: большинство банков все равно не могут осуществлять валютные переводы. Что касается дальнейшей динамики, то краткосрочно факторов для разворота мы не видим — рубль остается крепким на фоне описанных структурных сдвигов. Но в 2026 году мы ожидаем, что тренд развернется и российская валюта будет планомерно ослабляться в сторону 85–90 рублей за доллар. Для этого есть несколько причин: 👌 снижение ставки ЦБ увеличит экономическую активность, импорт и повысит спрос на валюту; 👌 «навес» отложенных продаж экспортеров постепенно уйдет; 👌 возможны действия властей, направленные на смягчение курса (коррекция бюджетного правила, пересмотр объемов продаж валюты). 📈 Что можем посоветовать инвестору Текущий курс рубля очевидно является привлекательным для формирования валютной части портфеля с прицелом на 2026 год – через валютные облигации, золото или цифровые активы. При этом крайне важно сохранять диверсификацию и не увеличивать кратно долю валютных инструментов – ведь высокая доходность рублевых облигаций по-прежнему может компенсировать потенциальное ослабление валюты на горизонте года. 👍 Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Интересно год заканчивается. Ослабление курса доллара со 100 до 75 руб, на четверть. Никто не угадал. А с понедельника ЦБ отменяет лимит на переводы физлиц за рубеж (напомню, ранее действовало правило, которое позволяло отправлять не больше одного миллиона долларов в месяц). В следующем году SBER CIB продолжает ждать 100 руб за доллар и приглашает на вэбинар по стратегии 2026 в понедельник, 18-00. Еще один прогноз и исчерпывающее объяснение ниже, без рекомендаций.

Новые признаки отнесения к подозрительным операциям. Только без паники 🙌🏻 1. Выполняться должны оба условия: 1️⃣Клиент переводит сам себе через СБП в другой банк 200 тыс. руб и более 2️⃣В течение суток делает перевод третьему лицу на любую сумму (тому, кому не делал перевод за последние полгода) 2. Приказ вступает в силу с 1 января 2026 3. Блокировка возможна, не обязательна. Просто имейте в виду.